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Espacio patrocinadoLa Audiencia Nacional de España decidió endurecer las penas contra los responsables de Arbistar, una plataforma de inversión en criptomonedas que protagonizó uno de los mayores casos de fraude cripto en el país.
En una sentencia emitida este miércoles y revelada por la agencia EFE, la Sala de Apelación elevó de 8 a 16 años de prisión la condena contra el fundador de la plataforma, Santiago Fuentes Jover. Al mismo tiempo, aumentó de 6 a 11 años la pena impuesta a su socio, Diego Fernández Nojarova.
La decisión responde a la incorporación del delito de pertenencia a organización criminal, del cual ambos habían sido absueltos inicialmente en septiembre de 2025. Tras revisar el caso, los magistrados concluyeron que existía una estructura organizada dedicada a una actividad fraudulenta sistemática.
Un fraude masivo que afectó a miles de inversores
De acuerdo con la sentencia, la actividad desarrollada por Arbistar afectó a aproximadamente 32.000 inversores, generando pérdidas estimadas en unos 200 millones de euros.
La Sala señaló que los acusados operaban mediante una estructura estable con funciones distribuidas, diseñada para captar capital de forma continuada. Esta organización permitía presentar la operación como una plataforma legítima de inversión en criptomonedas.
El tribunal calificó la operativa como una estafa continuada «singularmente gravada», debido a su alcance masivo y a la duración del esquema fraudulento.
Además, los condenados deberán indemnizar a las 9.494 personas incluidas en el listado presentado por la Fiscalía, aunque el monto final será determinado durante la ejecución de la sentencia.
El falso sistema de arbitraje con Bitcoin
Según los hechos probados, Fuentes Jover y Fernández Nojarova crearon en 2019 un entramado empresarial que ofrecía supuestos servicios de inversión en criptomonedas.
El principal producto promocionado era un sistema automatizado de arbitraje denominado «Community Bot», que supuestamente generaba ganancias mediante operaciones entre diferentes mercados.
La plataforma realizaba presentaciones públicas en hoteles y centros de congresos, además de difundir su propuesta a través de videos en YouTube, con el objetivo de atraer inversores minoristas.
Los usuarios podían depositar BTC en la plataforma y consultar semanalmente los supuestos rendimientos generados por el bot.
El colapso de la plataforma en 2020
El modelo comenzó a derrumbarse en agosto de 2020, cuando varios inversores intentaron retirar sus fondos. En ese momento, Arbistar dejó de operar y bloqueó las retiradas.
La sentencia concluye que el sistema se basaba en «un engaño estructural y prolongado», sustentado en la oferta de un producto inexistente y en el control directo de los fondos por parte de los acusados.
Inicialmente, la condena había sido por estafa continuada, pero la sala de apelación aceptó el recurso presentado por la Fiscalía y determinó que el caso debía considerarse estafa agravada, conforme al artículo 250.2 del Código Penal.
El tribunal sostuvo que la gravedad del delito debía evaluarse por el perjuicio total causado a las víctimas, y no por el monto individual de cada inversión.
